'N Eenvoudige opsies handel strategie vir almal Is jy op soek na inkomste uit jou beleggings te genereer? Maak jou oë om te belê in Amerikaanse maatskappye en die gebruik van opsies om konserwatief sap jou opbrengste. Moenie opsies te skrik jy? Hulle skrik baie mense. Stock opsies die soort wat op beurse verhandel het 'n reputasie vir die feit dat gevaarlike en onvoorspelbare verkry, 'n ding wat sinvolle beleggers moet dien in dieselfde (omsendbrief) gids met idees soos 8220, dag trading8221; en 8220; om al jou geld in 'n groot hoop en die opstel van dit op fire.8221; Die reputasie isnt heeltemal ongegrond. 8220; Options trading8221; neig so erg uit te werk as 8220; dag trading8221; vir baie mense wat dit probeer, en tot 'n mate opsies is geteer deur dieselfde kwas dat 8220 gemaak; derivatives8221; 'n slegte woord na die Groot Bank Explosion van 2008. Maar ons dink opsies slegte rep is oordrewe. Met 'n bietjie kennis en sorg, kan opsies baie nuttige gereedskap selfs vir konserwatiewe beleggers. 'N nuttige hulpmiddel in onseker tye Opsies is kontrakte wat dit moontlik maak (maar moenie vereis) jy te koop of iets te verkoop teen 'n spesifieke prys voor of op 'n spesifieke datum. Hier in Australië, die opsies mark is baie klein en baie illikiede. Die teenoorgestelde is waar in die VSA die opsies mark is groot, en vinnig groeiende. Courtesy van goedkoop aanlyn makelaars soos OptionsXpress en Interaktiewe Brokers, Australiese beleggers kan vinnig, maklik en goedkoop handel VSA opsies. Die meeste beleggers sal hanteer gestandaardiseerde, beursverhandelde opsies op aandele of indekse, wat kom in twee basiese geure: wan en oproepe. 'N Oproep kan jy koop (of 8220; noem away8221;) 'n voorraad op 'n bepaalde prys, en 'n put laat jou toe om dit te verkoop teen jou keuse (vandaar die naam). Jy kan wan en oproepe te koop, of jy kan skep en verkoop dit 'n proses genaamd 8220; writing8221; opsies. In ieder geval, sy gewoonlik net 'n bietjie meer ingewikkeld as die aankoop van 'n voorraad het sal jy geen probleme besyfering dit uit. Die opsies wat jy koop (of te verkoop) is goed vir 'n vasgestelde tydperk, waarna hulle eenvoudig verval as ongebruikte. Dit is die basiese beginsels. Klink eenvoudig, nie die geval is nie? Maar as jy dink oor dit vir 'n minuut, kan jy 'n hele reeks moontlikhede te sien. Op die eenvoudigste vlak, opsies is 'n lae-koste manier om 'n standpunt in te neem as jy dink 'n groot skuif kom. Dink banke is in vir 'n ander ronde van benoudheid, maar nie wil die risiko van 'n groot kort posisie? Koop 'sit op die Bank van Amerika (NYSE: BAK) of ander banke kan jy daardie posisie met nie meer te neem in gevaar is as die koste van die opsies. Dink Apple (Nasdaq: AAPL) aandele sal 'n groot bult sien wanneer die iPhone 5 is uiteindelik vrygestel. maar het nie 'n ton van spaar kontant te belê? Koop 'oproepe kan jy kry 'n paar van daardie onderstebo sonder 'n groot up-front kontant verbintenis. Maar is net krap die oppervlak. Hoe gaan dit met 'n lae-risiko (regtig) manier om die opbrengs van jou dividend aandele in tye hupstoot gekry toe die mark nie die geval blyk te enige plek gaan? Soos, sê nou? 'N opsies strategie vir die res van ons, nou Ons weet almal dat 'n voorraad wat 'n goeie vaste dividend betaal deur goeie en slegte tye is 'n groot ding om te hê. Groot Amerikaanse dividend aandele soos Pharma reuse Johnson Johnson (NYSE: JNJ) of chip en gaskoeldrank drink koning PepsiCo (NYSE: PEP) is die hoeksteen van baie portefeuljes. Maar aandele soos dié dont geneig om groot produsente wees, en dit is waarom jy kan oorweeg die gebruik van 'n lae-risiko opsies strategie genoem skryf gedek oproepe na jou opbrengste te verhoog. Dit is 'n eenvoudige strategie wat enige belegger kan gebruik. 8220; Covered8221; beteken dat ons die eienaar van die onderliggende aandeel dis wat dit 'n lae-risiko maak en is die skryf van oproepe, wat beteken dat iemand anders die reg om 8220 is verkoop, bel away8221; voorraad het ons eie teen 'n voorafbepaalde prys. Die boute en moere van bedekte oproepe Die eerste stap is om 'n geskikte voorraad, 'n maatskappy wat jy wil kies, maar nie een dis waarskynlik groot groei te sien. Dit kan 'n voorraad wat jy reeds besit wees, of jy kan 'n mens koop. Kom ons sê dat jy 200 aandele van McDonalds gekoop (NYSE: MCD) by $ 85. Jy dink dat terwyl sy waarskynlik nie duik, dit is nie van plan om te gaan na die maan, óf dis nie hoekom jy dit gekoop het. Jy kan twee oproepe (elke opsie dek 100 aandele) dat iemand die reg om die voorraad te koop van jou by $ 95 tussen nou en die middel van Januarie gee skryf. Soos van die skryf, sal die mark wat jy betaal $ 1,50 per aandeel vir die oproepe, of $ 150 elk. Hoe kan dit uitspeel? Daar is drie moontlikhede: Die voorraad gaan pad boontoe. Verrassing! Die onverwagse gewildheid van die skokkende nuwe Paling McNugget verkeert Mickey Ds voorraad om 'n yslike $ 110 in Januarie. Maar helaas, jou onderstebo beperk jou aandele ontslae weg genoem by $ 95. Tog, jy maak $ 10 per aandeel in die wins, plus die $ 1,50 per aandeel wat jy het vir die skryf van die oproepe. Dis 'n 13% wins net daar, plus enige dividende jy nie afgehaal sleg vir 'n prima voorraad wat jy het slegs 'n paar maande maande. Die voorraad neem 'n duik. Of miskien die paling McNugget is 'n epiese mislukking, die voorraad val tot $ 60 en jou oproepe verval ongebruikte. Dis 'n risiko met geen voorraad. Maar ten minste het jy gemaak dat $ 1,50 per aandeel, en jy kan 'n ander stel van oproepe in Januarie skryf. Die aandeelprys bly min of meer plat. Dit gaan 'n bietjie, of af 'n bietjie, maar nie meer as $ 95 en jou oproepe verval ongebruikte. Veels geluk! Jy het 'n stabiele voorraad in 'n tyd van markonsekerheid, en het 'n paar ekstra kontant via die oproepe (en miskien 'n dividend, ook). Die gevolg: 'n inkrementele voordeel Soos jy kan sien, die grootste risiko met 'n bedekte oproep strategie is dat jy sal mis sommige van die onderstebo indien die voorraad skielik neem af. Maar jy sal nog steeds baat en as jy dink 'n voorraad is geneig om af te neem, dit is nie 'n kandidaat vir hierdie strategie. Skryf gedek oproepe isnt gaan jou 'n fortuin oornag maak. Maar dink so daaraan: 'n voorraad soos McDonalds is die moeite werd om te besit vir sy bestendige, inkrementele groei en 'n stewige dividendopbrengs van sowat 3%. As jy koop McDonalds op $ 85 en skryf gedek oproepe op dit vier keer per jaar vir sowat $ 1 elke keer, wat 3% opbrengs word meer soos 'n 7% of 8% opbrengs vir 'n totaal van miskien 30 minute van bygevoeg werk in die loop van n jaar. Wouldnt jy graag self 'n voorraad soos wat? Hierdie artikel is geskryf deur John Rosevear en gepubliseer op Fool. Dit is opgedateer. Artikel gemagtig deur Bruce Jackson. Is jy op soek na inkomste uit jou beleggings te genereer? Maak jou oë om te belê in Amerikaanse maatskappye en die gebruik van opsies om konserwatief sap jou returns.13;
No comments:
Post a Comment